【質問】　30代女性です。将来の準備をしようと、投資を始めようと考えています。投資信託がよいと聞いたので、インターネットの証券会社に口座を開いたのですが、数が多すぎて、何を選んだらよいか迷ってしまいます。インターネットのサイトにはお勧めの商品が表示されているので、それでもそういうところから選んだ方がよいのでしょうか。

【回答】　ご質問、ありがとうございます。いまわが国で一般的に購入できる投資信託の数は、4000を超えるといわれています。その中から、ご自分にぴったりの投資信託を購入するのは、至難の業といえますね。次のポイントを押さえて選んでいきましょう。

●　分散投資がされているか？
投資の基本は、分散投資です。

４つの投資対象となる、日本株式・日本債券・海外株式・海外債券に、バランスよく投資をしていきます。

１つの投資信託では、バランスよく投資できるものは少ないですので、複数の投資信託を少しずつ購入して、バランスを取っていきます。

よく見かける投資信託としては、特定の産業分野や、特定の国をテーマにした投資信託があります。このようにテーマを絞ったものは、注目されているときは良いパフォーマンスを見せる時がありますが、逆に下落が大きくなる局面もあります。

言い方を変えると、リスクが大きい、と言えます。リスクが大きいとは、運用成果の上下のブレが大きいことを示します。リスクが大きい投資信託には、資金をまとめすぎないようにするのがよいでしょう。

●　コストは適切か？
投資信託には、大きく分けて３つの局面で、コストが発生します。

一つ目は、購入時です。「購入手数料」「買付手数料」と呼ばれます。購入金額に対して、ゼロ％～３％程度がかかります。

二つ目は、保有している間です。「信託報酬」と呼ばれます。年率で0.5％程度～２％程度かかります。

三つ目は、売却時や分配時です。「信託財産留保額」や、売却時や分配時に利益が発生した場合は、税金(所得税・住民税)がかかります。

これらのコストは、低い方が運用の成果にとっては望ましいです。

ただ、コストを気にするあまり、投資対象に偏りが生じ、本来気を付けるべき分散投資ができてない、というケースを散見します。

資産運用を始める時は、コストを考えるのと同時に、きちんと分散投資がされているか、チェックしてみると良いでしょう。